新一代數(shù)字人民幣來(lái)了！記者12月29日從中國(guó)人民銀行得悉，下一年1月1日起，新一代數(shù)字人民幣的計(jì)量框架、辦理系統(tǒng)、運(yùn)行機(jī)制和生態(tài)系統(tǒng)將正式啟動(dòng)實(shí)施。其間，為杰出的變化是，數(shù)字人民幣能夠付息了！

　　在總結(jié)多年研制試點(diǎn)的經(jīng)驗(yàn)基礎(chǔ)上，中國(guó)人民銀行出臺(tái)了《關(guān)于進(jìn)一步加強(qiáng)數(shù)字人民幣辦理服務(wù)系統(tǒng)和相關(guān)金融基礎(chǔ)設(shè)施建造的行動(dòng)計(jì)劃》。計(jì)劃從機(jī)制上明確了數(shù)字人民幣將從數(shù)字現(xiàn)金時(shí)代邁入數(shù)字存款錢(qián)銀時(shí)代。

　　從數(shù)字現(xiàn)金到數(shù)字存款錢(qián)銀，這個(gè)變化帶來(lái)顯著利好——行動(dòng)計(jì)劃明確，銀行組織為客戶實(shí)名數(shù)字人民幣錢(qián)包余額計(jì)付利息，恪守存款利率定價(jià)自律約定。

　　不要小看邁出的這一步，背后是數(shù)字人民幣從計(jì)量框架到辦理系統(tǒng)，從運(yùn)行機(jī)制到生態(tài)系統(tǒng)的全面調(diào)整。

　　在調(diào)整之前，數(shù)字人民幣首要定位于現(xiàn)金，并從2023年納入流通中錢(qián)銀（M0）統(tǒng)計(jì)口徑。

　　現(xiàn)金大多用于小額付出，很難“錢(qián)生錢(qián)”。只要把錢(qián)存到銀行，再由銀行把錢(qián)貸給個(gè)人、企業(yè)等，借款再輾轉(zhuǎn)變?yōu)閭�(gè)人的工資或收益存回銀行，銀行又將這些存款再貸給企業(yè)……這樣不斷借款、存款相互轉(zhuǎn)化，錢(qián)才干發(fā)揮好幾倍的作用。

　　“數(shù)字人民幣改為數(shù)字存款錢(qián)銀后，將大大提高數(shù)字人民幣在銀行系統(tǒng)的流動(dòng)性。”上海新金融研究院副院長(zhǎng)劉曉春說(shuō)。

　　計(jì)劃明確，客戶在商業(yè)銀行錢(qián)包中的數(shù)字人民幣是以賬戶為基礎(chǔ)的商業(yè)銀行負(fù)債。

　　一般來(lái)說(shuō)，現(xiàn)金是央行的負(fù)債，存款則是商業(yè)銀行的負(fù)債。專業(yè)人士給記者打了一個(gè)比如：假如你擁有100元數(shù)字人民幣現(xiàn)金，那就是央行欠你100元錢(qián)；假如你擁有100元數(shù)字人民幣存款，那就是商業(yè)銀行欠你100元錢(qián)。100元現(xiàn)金放到家里是沒(méi)有利息的，但存到銀行是有利息的。

　　數(shù)字人民幣從央行負(fù)債變?yōu)樯虡I(yè)銀行負(fù)債，標(biāo)志著數(shù)字人民幣由現(xiàn)金型1.0版進(jìn)入存款錢(qián)銀型2.0版。

　　商業(yè)銀行是數(shù)字錢(qián)包開(kāi)立、場(chǎng)景開(kāi)發(fā)和技術(shù)維護(hù)的首要運(yùn)營(yíng)者，對(duì)數(shù)字人民幣流通的安全性、可靠性、連續(xù)性等負(fù)有直接責(zé)任。

　　“完成商業(yè)銀行權(quán)責(zé)一致，是數(shù)字人民幣的一次重要升級(jí)。”中銀證券全球首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家管濤表示，數(shù)字人民幣變成商業(yè)銀行負(fù)債后，商業(yè)銀行將更有動(dòng)力環(huán)繞數(shù)字人民幣供給更多金融服務(wù)。

　　變?yōu)榇婵畹臄?shù)字人民幣，在運(yùn)用體會(huì)上會(huì)有啥顯著改變？

　　“就付出體會(huì)來(lái)說(shuō)不會(huì)有什么變化，可控匿名的特色也不會(huì)改變，只是能夠作為存款計(jì)息了�！眲�曉春說(shuō)，開(kāi)立數(shù)字人民幣錢(qián)包能夠不完全實(shí)名，但不實(shí)名的賬戶相應(yīng)也無(wú)法獲得存款計(jì)息。

　　升級(jí)后的數(shù)字人民幣，怎么更好保證財(cái)產(chǎn)安全？

　　依據(jù)相關(guān)組織，數(shù)字人民幣由中央銀行供給技術(shù)支持保證并實(shí)施監(jiān)管。商業(yè)銀行要負(fù)責(zé)客戶的數(shù)字人民幣安全，承當(dāng)相應(yīng)的合規(guī)和反洗錢(qián)責(zé)任，納入存款穩(wěn)妥領(lǐng)域。存款穩(wěn)妥高償付限額為人民幣50萬(wàn)元。

　　對(duì)于非銀行付出組織來(lái)說(shuō)，其為客戶供給的數(shù)字人民幣由客戶以本身的銀行存款兌換，屬于非銀行付出組織負(fù)債，依法納入數(shù)字人民幣保證金監(jiān)管。參加數(shù)字人民幣運(yùn)營(yíng)的非銀行付出組織將實(shí)施100%的數(shù)字人民幣保證金。

　　中國(guó)人民銀行自2014年開(kāi)始研究法定數(shù)字錢(qián)銀，現(xiàn)在境內(nèi)和跨境數(shù)字人民幣試驗(yàn)推行已獲得積極成效，在批發(fā)零售、餐飲文旅、教育醫(yī)療、公共服務(wù)、社會(huì)管理、村莊復(fù)興、跨境結(jié)算等多個(gè)場(chǎng)景落地。

　　數(shù)據(jù)顯現(xiàn)，到2025年11月末，數(shù)字人民幣累計(jì)處理買(mǎi)賣(mài)34.8億筆，累計(jì)買(mǎi)賣(mài)金額16.7萬(wàn)億元。經(jīng)過(guò)數(shù)字人民幣App開(kāi)立個(gè)人錢(qián)包2.3億個(gè)，數(shù)字人民幣單位錢(qián)包已開(kāi)立1884萬(wàn)個(gè)。多邊央行數(shù)字錢(qián)銀橋累計(jì)處理跨境付出業(yè)務(wù)4047筆，累計(jì)買(mǎi)賣(mài)金額折合人民幣3872億元，其間數(shù)字人民幣在各幣種買(mǎi)賣(mài)額占比約95.3%。

　　站在新起點(diǎn)上，數(shù)字人民幣安身“中央銀行-商業(yè)組織”雙層運(yùn)營(yíng)系統(tǒng)，將穩(wěn)健推動(dòng)數(shù)字現(xiàn)金與電子付出穩(wěn)步走向數(shù)字錢(qián)銀與數(shù)字付出，努力為完成“強(qiáng)壯的錢(qián)銀”注入科技動(dòng)力，夯實(shí)金融強(qiáng)國(guó)建造的基石。這不僅是技術(shù)的升級(jí)，更是一場(chǎng)關(guān)于貨幣形態(tài)、金融權(quán)力和經(jīng)濟(jì)治理的深刻變革的序幕。